Datum Titel Alternativ
2024-02-23 Pekar i rätt riktning Ladda ner | Visa Stäng
2024-01-16 Fas IIb-studie blir nästa steg Ladda ner | Visa Stäng
2023-12-19 Justerat motiverat värde på grund av omvänd split Ladda ner | Visa Stäng
2023-11-15 Flera vägar framåt Ladda ner | Visa Stäng
2023-10-23 Analyskommentar - AKITA-studien presenteras på ASN Kidney Week 2023 Visa Stäng
2023-09-21 Återuppstår Ladda ner | Visa Stäng
2023-09-19 Analyskommentar - Fullständiga fas II-data Visa Stäng
2023-08-29 Ett avgörande september väntar Ladda ner | Visa Stäng
2023-06-14 Analyskommentar - Positiva data från fas Ib-studie Visa Stäng
2023-05-10 I väntans tider Ladda ner | Visa Stäng
2023-05-02 Analyskommentar - Uppdatering kring AKITA-studien Visa Stäng
2023-04-17 Kraftigt bakslag i utvecklingsprogrammet Ladda ner | Visa Stäng
2023-04-14 Analyskommentar - Fas II-studie stängs Visa Stäng
2023-04-05 Viktig utläsning väntar Ladda ner | Visa Stäng
2023-03-16 Analyskommentar - Positiva fas Ib-data Visa Stäng
2023-02-24 Viktigt år för RMC-035 Ladda ner | Visa Stäng
2023-02-16 Analyskommentar - Första amerikanska patienten inkluderad i fas II-studie Visa Stäng
2023-02-10 Analyskommentar - Hälften av patienterna är inne Visa Stäng
2022-11-17 Fullt fokus på patientrekrytering Ladda ner | Visa Stäng
Analys | 17 Nov 2022 | Guard Therapeutics

Fullt fokus på patientrekrytering

 

Rapportkommentar

Guards rapport för det tredje kvartalet var enligt våra förväntningar – relativt odramatisk. Rörelseresultatet kom in på -34,1 mkr (-34,5). Kassan i slutet av september var 122 mkr, men med den annonserade riktade emissionen bedömer vi kassan i nuläget till +210 mkr. På våra estimat räcker denna kassa en bit in i 2024.

Studierna går framåt

I dagsläget har 80 patienter rekryterats till fas II-studien med RMC-035 i patienter som genomgår öppen hjärtkirurgi. Vi tycker det är rimligt att anta att bolaget når sina mål om att ha rekryterat hälften av patienterna (~135) under Q1 och därefter hinner genomföra en interimanalys. Bolaget upprepar även ambitionen att läsa ut data från fas Ib-studien inom njurtransplantation under H1 2023.

 

Uppdaterat motiverat värde

Efter den riktade emissionen (utspädning) och rapporten är vårt nya motiverade värde 1,6–1,7 kronor per aktie (2,1– 2,3). Genom emissionen stärkte bolaget sin ägarlista väsentligt med institutionellt kapital från Industrifonden, Swedbank Robur, Strand Kapitalförvaltning och Arctic Asset Management. Att utöka ägarbasen med dessa namn är också mycket viktigt för att förenkla kommande finansieringsrundor i bolaget. Vi har en fortsatt mycket positiv syn på investeringscaset i Guard.

 

2022-11-11 Analyskommentar - Riktad emission Visa Stäng
2022-11-08 Analyskommentar - Erhåller fast-track designation Visa Stäng
2022-10-13 Möjligheter inom njurtransplantation Ladda ner | Visa Stäng
2022-10-10 Analyskommentar - Erhåller IND-godkännande Visa Stäng
2022-09-22 Analyskommentar - Kommentar kring kapitalmarknadsdagen Visa Stäng
2022-09-06 Analyskommentar - Startar ny studie Visa Stäng
2022-08-29 Allt enligt plan Ladda ner | Visa Stäng
2022-06-02 Analyskommentar - Godkännande att starta studie inom njurtransplantation Visa Stäng
2022-05-13 Fullt fokus på fas II-studien Ladda ner | Visa Stäng
2022-05-12 Analyskommentar - Rapportkommentar Q1 Visa Stäng
2022-04-07 Analyskommentar - Fas II-studien är igång Visa Stäng
2022-02-23 Tidslinje intakt Ladda ner | Visa Stäng
2021-12-22 Studiestart stundar Ladda ner | Visa Stäng
2021-08-20 Q2-rapport enligt förväntan Ladda ner | Visa Stäng
2021-06-01 Njuren i fokus Ladda ner | Visa Stäng